 Газета
«Наш
Мир»
Более Триллиона Доллара не хватает в 2010 году всем 50 штатам для
выполнения социальных программ (выплата пособий безработным, оплата
продуктовых карточек тем, кто голодает и т.д.). О стремительном
ухудщении ситуации в США свидетельствует и статья бывшего заместителя
министра финансов США Пола Крейга Робертса. Потенциальный Крах Доллара
может резко ухудшить положение абсолютного большинства населения США и
привести к Хаосу.
Заголовки СМИ пестрят хорошими новостями:
в четвертом квартале ВВП вырос на 5,7 процента; в январе выросли объемы
розничных продаж; увеличилась к концу года производительность труда;
доллар набирается сил. Хоть что-то из этого правда? И что все это
значит?
Цифра роста в 5,7 процента это догадка и
предположительная оценка, сделанная еще до того, как появилась
статистика о торговом дефиците США. В нее закладывалось предположение о
том, что показатели дефицита торгового баланса США улучшатся. А когда
несколько дней спустя были опубликованы данные статистики, оказалось,
что эти показатели ухудшились. В итоге 5,7 процента превратились в 4,6.
Значительная часть остального роста ВВП обеспечена за счет накопления
товарно-материальных запасов.
Что касается роста розничных
продаж в январе, то более четверти такого роста обеспечило увеличение
цен на бензин и продукты питания. А остальное - за счет поправок на
сезонные колебания.
Производительность выросла по той простой
причине, что затраты на рабочую силу в четвертом квартале упали на 4,4
процента, причем это четвертое падение подряд. Увеличилось количество
заявок на получение пособий по безработице. А рост производительности,
который не приводит к увеличению заработной платы, не может стать
движущей силой для экономики потребления.
Жилищное строительство все еще испытывает большой стресс, а коммерческая недвижимость вот-вот создаст крупные проблемы.
Укрепление
доллара никак не связано с его внутренними преимуществами. Доллар
укрепляется, потому что государственный дефицит в Греции и других
странах ЕС вызывает раскрутку стратегии carry trade (Сarry trade -
стратегия действий инвесторов на фондовом и валютном рынке. Стратегия
carry trade состоит в заимствовании средств в национальной валюте
государства, установившего низкие процентные ставки, конвертации и
инвестировании их в национальной валюте государств, установивших
высокие процентные ставки) в долларах. Низкие процентные ставки в
Америке делают выгодным для инвесторов и биржевых игроков заимствование
долларов и использование их для покупки зарубежных ценных бумаг с более
высокими ставками. Это, в частности, деноминированные в евро ценные
бумаги Греции, Испании и Португалии. Проблемы дефицита в этих странах
заставляют инвесторов и биржевиков продавать ценные бумаги и обменивать
евро обратно на доллары, чтобы расплатиться по долларовым кредитам.
Такое закрытие позиций временно увеличивает спрос на доллары и повышает
их обменную стоимость.
Проблемы американской экономики слишком
сложны, и традиционной политикой их не решить. Большое количество
рабочих мест американцев из среднего класса ушло за рубеж: это
обрабатывающая промышленность, промышленные и профессиональные услуги.
А когда за рубеж уходят рабочие места, вместе с ними из страны уходят
потребительские доходы и американский ВВП. За границу утекло так много
рабочих мест, что в 21-м веке никакого роста реальных доходов в США не
отмечается, за исключением доходов супербогачей, которые за счет
перемещения производства и рабочих мест за пределы США получают
многомиллионные прибыли.
А без роста потребительских доходов
экономике просто некуда двигаться. Вашингтонские политики заменили рост
доходов на рост долгов. Вместо того чтобы богатеть, потребитель все
глубже залезает в долги. Глава Федеральной резервной системы Алан
Гринспен (Alan Greenspan) добился этого благодаря своей политике низких
учетных ставок, которая вела к росту цен на жилье и создавала
собственный капитал. Этим капиталом могли воспользоваться потребители
для обеспечения своих кредитных заимствований по ипотеке.
Будучи
не в состоянии обеспечивать свой привычный уровень жизни только за счет
доходов, американцы тратили средства из своих ипотечных кредитов и
увеличивали задолженность по кредитным картам, надеясь на то, что долги
можно будет погасить за счет роста цен на недвижимость. А когда этот
пузырь лопнул, долги задушили потребительский спрос, и экономика
умерла.
Когда я пишу об этих экономических невзгодах, которые
создали для американцев Уолл-стрит, корпорации с их врожденной
алчностью, а также их безразличные и коррумпированные политические
представители, я получаю массу писем от семей, прежде принадлежавших к
среднему классу, но затем вышвырнутых за черту бедности. Вот одно из
них, полученное совсем недавно:
"Спасибо за то, что
продолжаете писать правдивые комментарии по поводу "новой экономики".
Мой муж и я можем служить ярким примером этому. Мы поженились девять
лет назад, мы оба работали и получали хорошую зарплату в сфере
производства полупроводников. Наш совместный доход за год составлял 100
000 долларов. Мы жили мечтами. А затем начался кошмар. Я потеряла
работу из-за резкого спада в отрасли в 2003 году и решила посвятить
себя дому, воспитывая только что родившегося сына. Ладно, мы затянули
пояса. А затем из нас начали выжимать соки. Увеличились расходы, мы
стали экономить еще больше, но моему мужу зарплату не повышали. Так
прошло несколько лет, и в итоге полтора года назад он потерял свою
работу. Но он потерял не просто работу, он потерял карьеру. Здесь, в
Аризоне, производство полупроводников практически остановилось. Три
месяца спустя мой муж, имеющий высшее техническое образование и
двадцатилетний опыт работы на солидном предприятии, получил предложение
работы в исправительном учреждении, причем на самой низкой должности.
Ему пришлось согласиться, причем там зарплата была почти на сорок
процентов ниже. Когда у нас закончились все сбережения, наступило
банкротство. Мы потеряли дом, машину и все оставшиеся накопления. В
прошлом году его зарплата составила за год менее 40 000 долларов – а у
нас семья из четырех человек. Прошло полтора года, а мы по-прежнему
едва сводим концы с концами. Я не могу найти работу, которая хотя бы
покрывала расходы на детский сад. Мы оказались в тупике. Каждое
увеличение цен на бензин и продукты питания это тяжелый удар по нам.
Без помощи моих родителей мы бы не выжили. Поэтому я могу многое
рассказать о том, как на нас работает эта "новая экономика", но мне не
хочется ругаться".
Политики, делающие ставку на программы
стимулирования, мыслят категориями той экономики, которой уже нет.
Послевоенные американские спады и подъемы следовали точно за политикой
ФРС. Когда экономика "нагревалась", а инфляция превращалась в проблему,
Федеральный резерв поднимал учетные ставки и сокращал кредитование.
Объем продаж сокращался. На складах накапливалась продукция. Компании
увольняли своих работников.
Затем инфляция замедлялась, и
безработица превращалась в проблему. После этого Федеральный резерв
менял курс на противоположный. Учетные ставки снижались, а кредитование
увеличивалось. Поскольку рабочие места сохранялись, людей просто
возвращали на работу и процесс продолжался.
Сегодня ситуация
иная. Увольнения становятся результатом перемещения рабочих мест вместе
с предприятиями за границу. Кроме того, корпорации заменяют местную
рабочую силу "гастарбайтерами" из числа иностранцев, которые приезжают
в страну по трудовым визам типа H-1B, L-1 и так далее. Рабочую силу США
отрезают от доходов, связанных с теми товарами и услугами, которые она
потребляет. Но с ростом оффшорных предприятий увольнения становятся
результатом не только ограничительной кредитной политики. Это также
результат действий американских корпораций, заменяющих американских
работников более дешевой рабочей силой из-за рубежа. Американца не
позовешь назад на то рабочее место, которое ушло за границу. В рамках
"новой экономики" увольнения будут продолжаться, несмотря на низкие
процентные ставки и государственные программы стимулирования.
Монетарная
и денежно-кредитная политика может стимулировать рост потребительского
спроса, но значительная часть этого спроса приходится на товары и
услуги, создаваемые для американских рынков за рубежом. Китай,
например, только выиграет от стимулирования потребительского спроса в
США. Рост ВВП Китая финансируется за счет увеличения государственного
долгового бремени Америки.
Еще одна преграда на пути к успеху
программ стимулирования – это большие размеры долга американцев. Банки
подвергаются критике за то, что не дают деньги в кредит. Однако
проблема в значительной мере заключается в том, что нет потребителей,
которых можно было бы кредитовать. У большинства американцев уже
столько долгов, что они не в состоянии по ним расплачиваться.
Несчастных,
преданных и не знающих к кому обратиться американцев ожидает еще более
серьезный кризис. Военные дефициты президента Буша финансировались за
счет дефицита торгового баланса Америки. Китай, Япония и ОПЕК, по
отношению к которым у США имеются торговые дефициты, использовали свое
положительное сальдо для покупки долговых обязательств американского
министерства финансов. Таким образом, они финансируют дефицит бюджета
правительства США.
Сейчас проблема заключается в том, что
дефицит бюджета Америки внезапно и резко увеличился из-за войн, выкупа
банков, программ стимулирования занятости и сокращения налоговых
поступлений в результате серьезного спада в экономике. Дефицит бюджета
в настоящее время в три раза превышает размер торгового дефицита. Таким
образом, резервного капитала Китая, Японии и ОПЕК недостаточно для
того, чтобы скупить на рынке новые долговые обязательства американского
правительства.
Если долговые обязательства Министерства
финансов не удастся продать инвесторам, пенсионным фондам, банкам и
иностранным государствам, то Федеральному резерву придется самому их
покупать, выпуская при этом новые деньги. А когда весь мир осознает
последствия инфляционных процессов, американский доллар утратит свою
роль резервной валюты. Когда это произойдет, американцы столкнутся с
крупными экономическими потрясениями, поскольку по их уровню жизни
будет нанесен еще один мощный удар.
Америка идет к тому, чтобы стать страной рабов под властью олигархов.
Пол
Крейг Робертс был редактором Wall Street Journal и заместителем
министра финансов США. Недавно вышла в свет его новая книга "HOW THE
ECONOMY WAS LOST" (Как потеряли экономику). |
